宇宙第一大行——工商银行代销的由鹏华基金子公司鹏华资产管理公司发行的聚鑫1号-25号资管计划商品全线违约，总规模或超40亿元，资金缺口或超20亿元。

不少人听到这个消息，或许会感觉到不可思议。工行和鹏华在各自行业内都是大神，如何商品还会爆雷？

其实这已经不是银行代销投资理财初次出现问题了，早在今年6月招行代销的一款理财项目，就曾出现过负利率。

为何银行投资理财不保本了呢？将来我等平民该何去何从？奶爸今天就和大伙聊一下这个问题。

1、醒醒！银行投资理财不保本了

过去的银行投资理财确实保本，但那是在18年以前的事了。

2018年，由央行、银保监会、证监会、外管局等四部委联合发布的《关于规范金融机构资产管理业务的指导建议》正式颁布，明确资产管理业务不能承诺保本保收益，至2020年底的过渡期内打破刚性兑付。

奶爸当时还在银行工作，“资产新规”出来之后，我和同事连夜对推广说话的艺术进行了修改。几乎每一款投资理财的后面，都悄悄加上了一行小字“投资理财非存款，投资需小心...”

银行投资理财打破刚性兑付、达成净值化转型，是将来自由化金融的要紧改革方向。

所以各位朋友们，大家要改变一个观念，银行理财项目已经不保本保收益了。

2、什么商品容易“爆雷”？

通常银行将理财项目风险由低到高分为R1-R5五个等级，并在商品详情介绍页面做有关的标注。

虽然不同银行或许会对每个等级的风险描述不同，但意思基本是一样的。R1级别理财项目保本保收益，风险非常低，R2—R5级别理财项目均不保本，风险也层层递增。

对于不同风险主要的商品，可以将下图作为参考：

理财项目的收益与风险成正比，出现亏损的商品较多是一些挂钩基金、股票、股权、大宗产品、信贷资产等的结构性商品，这类商品虽然预期收益率较高，但到期收益率的不确定性也更大。

比如，之前闹得沸沸扬扬的中行”原油宝“、招行”钱端“事件，他们都是购买了风险比较高的那类理财项目。

所以奶爸建议大伙在理财之前，必须要认认真真的做一个风险评估，然后再依据自己的风险承受能力，选择适合的商品。

3、探寻适合的替代品

古人非常早就告诉过大家”鸡蛋不可以放在一个篮子里“，在银行投资理财频繁爆雷的今天，假如说有哪些商品合适做投资理财以外的补充的话，奶爸会毫不犹豫的推荐年金险。

缘由主要有两个：

1.收益较投资理财更高

2.本金绝对安全

就拿此次爆雷的聚鑫1号-25号资管计划举例：

100万起投、4.1%标准年化利率，半年期限。

抛开100万起投如此的高门槛不谈，在承担着R3如此的中等风险下，你能获得只是4.1%的单利利息。

而年金险这边呢？大家以作为快返型年金的钻多多为例：

这是一款带万能竞价推广账户的年金险，利率分为三档，其中保底利率为3%，就算根据保底利率来算，到第20年的时候，每年平均收益率也有3.61%。

而假如按中档利率来看，到第20年的时候，回报就已经超越4%。

而在高利息以外，更要紧的一点是这是一款保险商品，你的本金是可以获得完完全全的保证的。

更低的风险，更高的收益，无论是作为银行投资理财的替代品，还是仅仅作为额外的补充减少风险，年金险都是绝对够格的。

4、写在文末

虽然资管新规下，刚兑已经完全被打破。但万一出现问题，大的平台还是有较强的实力去解决兑付问题。

不过工行这事儿也给我敲响了警钟，闭着眼买银行投资理财的年代已经过去了。

利率不断下行，p2p和投资理财爆雷持续的当今。

既能保证持续稳定收益又能平衡风险的年金险该亮相了....

写在最后：

我是奶爸保，专业保险评测、用心科普的机构！

假如这篇内容对你有用，欢迎“点赞”“喜欢”“珍藏”三连，让我高兴一下呗~

欢迎关注“奶爸保知乎号”，给我留言或私聊，我都会用心为你解答。

延伸阅读：

• ⭐《为何骂保险的人多，买保险的人更多？》⭐
• 奶爸保：2020儿童重疾险推荐榜单！
• 奶爸保：1000元买齐小孩的保险，叫你少花冤枉钱！
• 奶爸保：预算只够买一款保险，买哪种好？
• 奶爸保：工薪族怎么样给小孩买适合的儿童保险？
• 奶爸保：一万元预算，一家三口如何买保险最划算？
• 奶爸保：2020最新最全重疾险整理，什么最值得买？
• 奶爸保：2020年11月什么按期寿险值得推荐？
• 奶爸保：2020年11月哪款医疗险值得投保？
• 奶爸保：2020中国保险公司十大排名！
• 奶爸保：保险公司哪家强？服务好、理赔快、性价比高？

⛪公众号：【奶爸保】 专业保险评测，让买保险更容易！⛪